忠意啟航創富（卓越版）：前20年收益全港第一，但有個致命缺陷99%的人不知道

你好，我是大賀。

最近后臺問忠意啟航創富（卓越版）的人越來越多。原因很簡單：前20年收益全港第一，保費回贈18%起步，回本只要4年——這數據看著確實香。

但我研究完產品條款后，發現一個致命缺陷。如果你打算用它做養老金、教育金，邊存邊領，那這個坑可能讓你的規劃全盤皆輸。

今天這篇文章，我把優點和短板都攤開說。適合的才是最好的，別光看收益表就閉眼入。

一、開篇定調：前20年收益之王，但別急著閉眼入

先說結論：忠意啟航創富（卓越版）的產品特點非常鮮明——就是主打前20年高收益。

保單前25年預期收益，市場第一。這不是我吹的，是實打實的數據對比結果。

但我得先潑盆冷水：第30年開始，長期收益基本掉出第一梯隊。

什么意思？如果你是30歲買，60歲退休剛好30年，后面的增值能力就跟不上其他產品了。

如果你是40歲買，70歲時保單已經30年，同樣面臨這個問題。

所以這款產品的定位很清晰：中期理財工具，不是終身持有的"傳家寶"。

搞清楚這個前提，我們再往下拆解。

二、收益拆解：短期爆發力有多強？

先看最核心的數據。

以2年繳為例：

• 第3年就回本，20年翻 3.34倍


• 預期回本時間市場最快，僅需 4年，排名第一


• 10年預期IRR 5.03%，支持2年繳產品中排名第一


• 20年預期IRR 6.24%，收益直接翻 3倍

這個短期爆發力，在港險儲蓄險里確實是"六邊形戰士"級別的。

我替你踩過坑了，市面上很多產品回本要6-8年，10年IRR能做到4%出頭就算不錯。

忠意這款直接把門檻拉到**5%**以上，前期優勢非常明顯。

再看橫向對比。我把市場上主流的儲蓄險產品拉在一起比：安盛、保誠、宏利、周大福、永明、富衛、萬通……

結果很清楚：

• 第5年，忠意預期IRR 1.82%，其他產品大部分還是負的


• 第10年，忠意 5.03%，排名第一


• 第15年，忠意 5.94%，依然領先


• 第20年，忠意 6.24%，穩居前三

說實話，這個成績單放在2026年初的港險市場，確實能打。

三、優惠加持：保費回贈如何放大收益？

光看基礎收益還不夠。忠意現在的保費回贈政策，才是真正的"羊毛"。

即日起至12月31日，忠意的保費回贈優惠力度不變。

5年繳費，無門檻優惠 18% 起步，保費次年回贈。

意思是你交5萬美金，第二年返你 9000美金。這不是什么復雜的積分兌換，是實打實的現金返還。

加上這個優惠后，收益會進一步放大：5年繳（18% 回贈）第10年預期IRR提升至 4.25%，第20年達到 6.38%。

6.38% 是什么概念？放在2025年的理財市場，銀行理財年化能做到3%就算不錯了。這個收益率，確實是"硬通貨"。

我更推薦大家選擇5年繳。

原因有兩個：

1. 年交保費壓力更小，不用一次性拿出太多錢


2. 在大力度的保費回贈加持下，長期收益表現更出色

看下面這張對比表，5年繳在第15-20年的收益表現，市場排名第一。

這款產品確實是目前還能"薅到羊毛"的硬通貨。但別急，短板還沒說完。

四、致命短板：提領即虧的真相

前面說了那么多優點，現在該說說這個坑一定要避。

忠意啟航創富（卓越版）的紅利結構，只有兩個賬戶：保證收益和終期紅利（非保證）。

缺少復歸紅利。

這三個字聽起來很專業，我用大白話解釋一下。

普通的港險儲蓄險，紅利分兩種：

1. 復歸紅利：每年滾入保單，一旦派發就鎖定，你提領的時候不影響剩余的增值能力


2. 終期紅利：只有退保或保單終止時才能拿到，中途提領會被"打折"

忠意這款產品，沒有復歸紅利，只有終期紅利。

退保（全部或部份退保）或保單終止時才支付終期紅利。

翻譯成人話就是——你每提一筆錢，終期紅利就被透支一部分，剩余的增值潛力會斷崖式下跌。

我用一個經典的"566提領密碼"來演示：

• 5年交，年交5萬美元


• 第6年起，每年提取總保費的6%（即每年15000美元）


• 一直提到終身

看看提領后賬戶還剩多少：

差距不是一般的大。

第50年的時候，忠意只剩53萬，永明和萬通都超過130萬。同樣的本金、同樣的提領方式，最終差了將近100萬美金。

所以結論很清楚：如果你打算短期內就開始領錢，一直領到終身，想用作教育金、養老金，這款產品不適合你。

永明、萬通等適合提領的產品更合適。

五、保司背書：忠意的硬實力

說完產品，再說說保司。

香港忠意是意大利忠利保險集團的子公司。忠意集團創于1831年，快200年歷史了，是意大利第一的保險集團，也是全球最大的保險及資產管理企業之一。

最大的特點就是有錢：

• 資產管理規模高達 6.9萬億港元（8630億歐元）


• 業務遍布全球超 50個 國家


• 2024年集團保費總收入超過 952億歐元


• 常年上榜全球九大保險公司

這種體量，屬于"大而不能倒"的保險公司。

更關鍵的是兩個數據。

1. 分紅實現率100%+

忠意人壽是香港唯二兩家、所有在售分紅產品過往分紅實現率都達到或超過**100%**的保險公司之一。

就是保司當初承諾的非保證收益，實際都兌現了，甚至超額兌現。

2. 償付能力210%-212%

償付能力是衡量保司"賠不賠得起"的核心指標。監管要求最低100%，忠意做到**210%**以上，穩定性極強。

保司靠譜，產品承諾的收益才更有保障。

六、投資策略：收益背后的邏輯

忠意啟航創富（卓越版）的"中期爆發力"，不是憑空來的，背后有一套投資策略支撐。

資產配置范圍：

• 固收類資產的占比：20%-100%


• 權益類資產占比：0%-80%

這個范圍給了保司相當大的動態調整空間。

實際操作中：保單初始期，固收類資產占比達到 60%，非固收 40%——穩為主。保單后期，非固收類資產占比會逐漸從 40% 增長到 80%——進攻為主。

這種"前穩后攻"的策略，風險資產占比相對克制，整體以控制波動、穩中求益為主。

忠意也做了一個數據回測：按照這套投資策略，目標投資組合資產20年間增長約 3.8倍，內部回報率約 6.43%。

有效的策略，確實更容易穿越周期——兼具保本和增值。

這也解釋了為什么這款產品前20年收益能做到全港第一：投資策略匹配產品定位，短期沖刺能力確實強。

七、總結：誰適合這款產品？

最后做個總結。

忠意啟航創富（卓越版）適合這類人：

1. 追求前20年高收益，計劃10-20年不動本金的中產及以上客戶


2. 把它當作純儲蓄的"中期理財工具"，到期一次性取出，中途不挪用


3. 能接受只有美元保單，沒有貨幣轉換功能

不適合這類人：

1. 打算邊存邊領，用作教育金、養老金的


2. 需要長期持有（30年以上）追求終身增值的


3. 需要多幣種配置的

說白了，這款產品就是"快進快出"的定位。短期收益紅利吃到就走，別戀戰。

另外提醒一句：現在的保費回贈優惠力度不變，但預繳利率已經從4.6%調整為4.3%。如果你確定適合，早點行動比猶豫更劃算。

大賀說點心里話

產品測評做到這里，優缺點都攤開說完了。但選產品只是第一步，怎么買、從哪個渠道買，里面的門道更多。