5年交也是類似的情況：

啟航創(chuàng)富（卓越版）在保單的15年到22年之間表現(xiàn)最好，其他時(shí)間也是第一梯隊(duì)的水平。

但這里要提醒一句：30年以后就沒(méi)什么優(yōu)勢(shì)了，2年交的長(zhǎng)線收益率只有6.21%，連6.5%都沒(méi)"跑"到。

所以這款產(chǎn)品的定位很清楚——前期猛，后期平。

揭秘二：為什么提領(lǐng)表現(xiàn)很弱？

前面說(shuō)了優(yōu)點(diǎn)，現(xiàn)在說(shuō)說(shuō)它的軟肋。

如果你買(mǎi)港險(xiǎn)是為了長(zhǎng)期提領(lǐng)、當(dāng)養(yǎng)老金用，那這款產(chǎn)品可能不太適合你。

原因很簡(jiǎn)單：這款產(chǎn)品沒(méi)有復(fù)歸紅利。

復(fù)歸紅利是什么？簡(jiǎn)單說(shuō)就是每年會(huì)有一部分紅利"歸入"你的保單，變成確定的保證價(jià)值。

有復(fù)歸紅利的產(chǎn)品，你提領(lǐng)的時(shí)候相當(dāng)于在"吃利息"，本金還在那兒繼續(xù)滾。

但啟航創(chuàng)富（卓越版）呢？提取只能從保證金額和終期紅利里面提。終期紅利是最后退保或者身故時(shí)才能拿到的那部分，你提前動(dòng)用它，就會(huì)影響到長(zhǎng)期的復(fù)利增值效果。

實(shí)際表現(xiàn)怎么樣？我用兩個(gè)常見(jiàn)的提領(lǐng)方案對(duì)比了一下。

先看255提領(lǐng)（2年交，第5年起每年提取總保費(fèi)的5%）：

• 第30年：?jiǎn)⒑絼?chuàng)富（卓越版）賬戶余額24萬(wàn)美元，萬(wàn)年青星河尊享II賬戶余額32萬(wàn)美元


• 第60年：?jiǎn)⒑絼?chuàng)富（卓越版）109萬(wàn)美元，萬(wàn)年青星河尊享II 170萬(wàn)美元

再看566提領(lǐng)（5年交，第6年起每年提取總保費(fèi)的6%）：

第60年，啟航創(chuàng)富（卓越版）預(yù)期賬戶余額78萬(wàn)美元，萬(wàn)年青星河尊享II 254萬(wàn)美元。

時(shí)間越長(zhǎng)，差距越大。提領(lǐng)確實(shí)沒(méi)啥優(yōu)勢(shì)。

揭秘三：忠意這家公司靠譜嗎？

說(shuō)實(shí)話一開(kāi)始我也沒(méi)注意這家，主要是名字聽(tīng)著不太熟。

但仔細(xì)查了查背景，發(fā)現(xiàn)還真不是什么小公司。忠意集團(tuán)，英文名Generali，成立于1831年——沒(méi)錯(cuò)，快200年的歷史了，是全球最大的保險(xiǎn)和資產(chǎn)管理企業(yè)之一。

看幾個(gè)硬指標(biāo)：

• A.M.Best財(cái)務(wù)實(shí)力評(píng)級(jí)：A+


• Fitch財(cái)務(wù)實(shí)力評(píng)級(jí)：A+


• Moody's財(cái)務(wù)實(shí)力評(píng)級(jí)：A3


• 2024年保費(fèi)收入：952億歐元


• 管理資產(chǎn)規(guī)模：8,630億歐元


• 全球50多個(gè)國(guó)家約87,000名員工


• 《財(cái)富》世界500強(qiáng)排名第245位

這個(gè)體量，說(shuō)實(shí)話比很多我們耳熟能詳?shù)谋ｋU(xiǎn)公司都大。只是它在亞洲市場(chǎng)布局相對(duì)晚，所以在國(guó)內(nèi)知名度不高。

再看分紅實(shí)現(xiàn)率，這才是硬核指標(biāo)：

**2024年所有產(chǎn)品的分紅實(shí)現(xiàn)率都達(dá)到了100%或以上。**這個(gè)成績(jī)單相當(dāng)漂亮。

當(dāng)然，參考的數(shù)據(jù)有點(diǎn)少，而且都是近兩年推出的產(chǎn)品。

畢竟忠意在香港市場(chǎng)發(fā)力不久，歷史數(shù)據(jù)積累不夠多。但從目前的表現(xiàn)來(lái)看，公司還是靠譜的，未來(lái)分紅表現(xiàn)也能期待一下。

如果讓我重新選，我會(huì)更關(guān)注公司的整體實(shí)力和分紅兌現(xiàn)能力，而不是單純看名氣。忠意在這兩點(diǎn)上，其實(shí)都過(guò)關(guān)。

最終答案：站起來(lái)了嗎？

回到開(kāi)頭的問(wèn)題：這款曾經(jīng)的"小透明"，現(xiàn)在真的站起來(lái)了嗎？

我的答案是：站起來(lái)了一半。

站起來(lái)的部分：

• 前30年的收益很不錯(cuò)，2年交尤其亮眼


• 功能也算齊全，有更換受保人、保單分拆等基礎(chǔ)功能，也有終期紅利鎖定、保費(fèi)假期等延伸功能


• 背后公司也挺靠譜，全球頭部險(xiǎn)企，分紅實(shí)現(xiàn)率100%

沒(méi)站起來(lái)的部分：

• 后期收益很普通，2年交的長(zhǎng)線收益率只有6.21%，不適合長(zhǎng)期持有


• 提領(lǐng)很弱，沒(méi)有復(fù)歸紅利是硬傷


• 只支持美元保單，有多元貨幣需求的朋友要綜合考慮

所以這款產(chǎn)品適合誰(shuí)？

如果你沒(méi)有提領(lǐng)需求，想短期持有個(gè)30年就退保，那這款產(chǎn)品還是不錯(cuò)的。它的前期收益優(yōu)勢(shì)是實(shí)打?qū)嵉模颈尘耙沧銐蚍€(wěn)。

但如果你是想買(mǎi)一份保單傳三代、或者當(dāng)養(yǎng)老金長(zhǎng)期提領(lǐng)，那市場(chǎng)上有其他更合適的選擇，比如萬(wàn)年青星河尊享II、環(huán)宇盈活等等。

每個(gè)人的需求不同，適合的配置方案也不一樣。關(guān)鍵是搞清楚自己要什么，再去匹配產(chǎn)品。

大賀說(shuō)點(diǎn)心里話

市場(chǎng)規(guī)則變了，選品邏輯也得跟著變。但比選對(duì)產(chǎn)品更重要的，是找對(duì)渠道——同樣的產(chǎn)品，買(mǎi)法不同，到手價(jià)格可能差出一大截。