A公司貝塔系數(shù)為1.6，B公司貝塔系數(shù)為1.2。已知1年期國債利率為4%，股票市場(chǎng)平均收益率為9%。利用AB公司和BC公司構(gòu)建P投資組合,投資比重為1:1。測(cè)算P投資組合的貝塔系數(shù)和必要報(bào)酬率。

答： P投資組合的貝塔系數(shù)=0.5*1.6+0.5*1.2=1.4 必要報(bào)酬率=4%+1.4*9%=16.6%

小茹，2021年1月1日，某公司經(jīng)股東大會(huì)研究決定，未來三年采取現(xiàn)金股利政策，每年年末支付，第一年支付每股股利為3元，第二年公司股票股利為4元，第三年每股股利為5元，必要報(bào)酬率為5%，當(dāng)前該股票的市場(chǎng)價(jià)格為10元，判斷該股票是否可以投資？

答： 學(xué)員你好，計(jì)算如下 3/1.05+4/1.05/1.05+5/1.05/1.05/1.05=10.80444876高于10可以購入

我是一名會(huì)計(jì),想問一下考個(gè)網(wǎng)絡(luò)學(xué)歷有用嗎？

答： 眾所周知會(huì)計(jì)人如果要往上發(fā)展，是要不斷考證的

老師，我想問一下市場(chǎng)平均回報(bào)率、必要收益率、市場(chǎng)平均收益率、必要報(bào)酬率都等于無風(fēng)險(xiǎn)收益率+風(fēng)險(xiǎn)收益率，那他們是一回事兒?jiǎn)幔克麄冎g都是相等的嗎?是不是某某收益率等于它的回報(bào)率和報(bào)酬率呀？那如果是相等的為什么在資本資產(chǎn)定價(jià)模型里必要收益率R不等于市場(chǎng)資產(chǎn)平均回報(bào)率呢？

答： ?你好；? ??市場(chǎng)組合?收益率包含了無風(fēng)險(xiǎn)收益率和風(fēng)險(xiǎn)?收益率。? ?而必要收益率指的是最基本的要求的收益率。因?yàn)镽f是無風(fēng)險(xiǎn)利率，這個(gè)市場(chǎng)平均報(bào)酬率是整體的報(bào)酬率，包括了無風(fēng)險(xiǎn)利率和風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)之和。?