富衛盈聚天下II：25年IRR6.5%全港最快，但有個風險99%的人沒注意到

你好，我是大賀。北大碩士，深耕港險9年，服務過500+家庭。

廢話不多說，今天聊一款最近被問爆了的產品——富衛「盈聚天下II」。

這款產品剛升級完，朋友圈已經刷屏了。25年IRR到6.5%，全港最快。 很多人問我：大賀，這產品到底能不能買？

直接上結論。

結論先行：盈聚天下II值不值得買？

省流版在這里：能買，但要看你是什么人。

先說升級后的核心數據（5年交）：

• 預期6年回本，追平宏摯傳承，市場最快


• 15年IRR達到5%


• 20年IRR達到6%


• 25年IRR沖到6.5%

這個速度，目前全港沒有第二款產品能做到。

升級后的盈聚天下II在市場上不再是小透明了。

富衛這次升級確實有誠意。整體競爭力不錯，撇開宏摯傳承不談，前20年收益最高的就是盈聚天下II。由于達到6.5%限高很早，后期收益更是能打。

但我必須提醒你一個風險：長線保證回報僅為0.3%。

這意味著如果未來分紅實現率不及預期，你的保底收益非常有限。這個問題我后面會詳細展開。

所以我的建議是這樣的：

如果你追求收益速度，且信任富衛這家公司，盈聚天下II是個很好的選擇。

如果你更看重大品牌、求穩妥，那么友邦環宇盈活、安盛盛利II、永明星河尊享II可能更適合你。

為什么這么說？接下來我用數據一條條論證。

順便說一句，2025年5月銀行存款利率第七次下調，1年期定存已經跌到0.95%，5年期才1.30%。在這個背景下，港險儲蓄25年能到**6.5%**復利，確實值得認真考慮。

核心優勢一：收益全港最快到6.5%

先看最核心的收益數據。

5年交升級前后對比：

• 達到6.5%的時間：從44年縮短至25年，整整提前了19年


• 預期回本時間：從7年縮短至6年


• 15年IRR 5%，20年IRR 6%，25年IRR 6.5%

這組數字意味著什么？

目前整個港險市場，最快到達6.5%的產品就是盈聚天下II。

超越了友邦環宇盈活的30年，超越了安盛盛利II的30年，超越了保誠信守明天的28年，甚至超越了之前的市場紀錄保持者——安達傳承首創V的27年。

而且盈聚天下II的收益很好記：15年5%，20年6%，25年6.5%。 簡單粗暴。

還有一個小亮點：5年交預期次年即可回本，可以說是冠絕5年交市場。

2年交的情況也很亮眼：

• 18年達到6%（經測算，幾乎市場最高）


• 28年達到6.5%（幾乎市場最快）

整體來看，盈聚天下II的綜合性價比是2年交第一梯隊中最高的。

核心優勢二：橫向對比表現優異

光說自己快沒用，得和競品放一起比。

我以6萬美元×5年交=30萬美元為例，把盈聚天下II和香港老五家的旗艦產品做了對比。

前20年： 宏摯傳承的收益依舊最突出，目前依舊沒有什么產品能撼動它的地位。

但盈聚天下II在這個階段表現也不錯，綜合來看僅次于宏摯傳承。

20～30年： 盈聚天下II開始發力，持續領先于其他競品。

30年+長期持有： 盈聚天下II的收益和環宇盈活、盛利II并駕齊驅，不分先后。

再看2年交的情況。以15萬美元×2年交=30萬美元為例：

盈聚天下II前20年能和宏摯傳承打個有來有回，后期也是市場第一的水準，最快28年即可到達6.5%。

和同級別保險公司的產品相比，盈聚天下II的優勢就更大了。

舉個直觀的例子：萬通富饒千秋需要41年達到6.5%，周大福匠心傳承2需要42年，而盈聚天下II僅僅需要28年。

從第6年回本開始，盈聚天下II的收益就一騎絕塵，遠遠甩開另外兩家港資保司的產品。

核心優勢三：提領能力躋身第一梯隊

在我印象中，盈聚天下這個IP向來是和"強提領"掛鉤的。這次升級后，能否和盛利II、星河尊享II這些頂級提領產品掰手腕？

先看5年交的5-10-8提領（第10年起每年提取總保費8%）：

• 保單前期（10～17年）： 宏摯傳承一家獨大，其次是盈聚天下II


• 18年～25年： 盈聚天下II成功實現超車，剩余賬戶價值最高，其次是盛利II


• 30年后： 盈聚天下II = 盛利II = 星河尊享II，這三款是目前長期提領的最優解

為什么盈聚天下II的提領強化了這么多？

我仔細對比了新老盈聚天下的計劃書，發現：盈聚天下II的歸原紅利，不僅占比提高了，而且提早一年釋放。 兩兩疊加，更加有利于提領。

再看2年交的255提領（第5年起每年提取總保費5%）：

與2年交第一梯隊產品相比，盈聚天下II提取后剩余賬戶價值幾乎是從頭領先到尾，比5年交時更加有統治力。到第25年時，才被星河尊享II追平。

就數據來看，盈聚天下II的提領水準確實能和盛利II、星河尊享II掰腕子了。

對于有提領需求的朋友，我給你一個挑選邏輯：

• 看重保險公司品牌 → 優先選擇盛利II


• 看重提領的確定性、穩定性 → 優先選擇星河尊享II


• 看重綜合提領收益 → 優先選擇盈聚天下II

主要風險：保證收益偏低

說完優勢，必須說風險。這是很多人沒注意到的。

預期總收益的顯著提升是有代價的：保證收益降低。

具體降低了多少？5年交保證IRR變化如下：

• 30年：從0.2%降到0.1%


• 50年：從0.4%降到0.2%


• 峰值：從0.5%降到0.3%

保證回本時間也延長了：5年交從13年延長至17年，2年交從13年延長至16年。

這意味著盈聚天下II的超高中后期收益，是犧牲了一些保證收益換來的。如果未來分紅實現率不及預期，保底收益非常有限——長線保證回報僅為0.3%。

不過有意思的是，即使是相對較低保證收益的盈聚天下II，保證回本速度依舊比不少市場爆款要快：

• 環宇盈活：18年保證回本


• 信守明天：18年保證回本


• 盛利II：25年保證回本


• 盈聚天下II：17年保證回本（5年交）

所以這個風險要辯證地看。保證收益確實低，但保證回本速度反而是同類產品中較快的。

關鍵問題在于：你是否信任富衛能夠持續實現預期分紅？

如果信任，這個風險可以接受。如果不信任，建議考慮保證收益更高的產品，比如星河尊享II。

公司背書：富衛的硬實力

既然信任問題這么重要，我們就來看看富衛這家公司到底怎么樣。

股東背景

富衛的主要股東是盈科拓展，由李嘉誠次子李澤楷創立。

另外還有11家重要股東，很多都是全球金融界的頭部企業：

• 瑞士再保險（全球第二大國際再保險公司）


• 新加坡政府投資公司（主權基金）


• 阿波羅資管


• 加拿大養老基金


• 華泰證券

行業地位

2021年，富衛與友邦、保誠亞洲兩家百年國際保險公司一起，被認定為香港三大國際保險集團之一。同時也是亞洲九家國際活躍保險集團之一。

財務實力

富衛于2024年在香港上市（股票代碼：1828），償付能力充足率高達290%，在行業排名靠前的保險集團中遙遙領先。

穆迪評級A2，惠譽評級A，都是頂級信用評級。

分紅實現率

我花了幾天時間，整理匯總了香港12家保險公司上百款產品10年以來的分紅實現率數據。

富衛的情況：

• 產品數量：22款


• 總分紅實現率：10年+均值91%


• 復歸/周年紅利：10年+均值91%


• 終期紅利：10年+均值91%


• 70%產品表現≥100%


• 多款產品連續3年100%達成

總體表現穩中向好，波動屬于正常范疇。

綜合來看，富衛儼然當之無愧的港資翹楚，和外資保司相比也毫不遜色。

但我也要說一句實話：富衛成立于2013年，相比友邦、安盛、宏利等百年老店，市場認可度和穩定性確實稍遜。這也是為什么我在開篇說"如果你更看重大品牌，可以考慮其他產品"。

附加價值：特色功能盤點

最后聊聊盈聚天下II的功能配置。

基礎功能

該有的都有，沒有缺失：

• 保單暫托人、指定后續保單權益人


• 小信托、無限變更被保險人（第1年起）


• 紅利鎖定（第9年，10%～70%）


• 保費假期、保單分拆

特色功能一：富傳家選項

可指定繼承順位，財富世代相傳。

擁有行業罕有的"支持提前指定在被保人去世時拆分保單"、"每份拆分保單可預設3位順位繼承被保人"等豐富傳承功能。

富傳家選項將盈聚天下II升級為可定制、可延續、可跨代傳承的財富傳承工具。

特色功能二：初生嬰兒獎賞

受保人孩子出生，且保單生效超過10個月，富衛就會直接支付20000港幣作為新生兒獎勵。

這個獎勵無論一胎二胎都能享受，生孩子就給20000，一個受保人最多獎勵一次。

特別適合新婚夫妻或準父母用來儲蓄育兒費用。

大賀說點心里話

看完這篇你就懂了：盈聚天下II確實是一款有競爭力的產品，但它不是萬能的。 關鍵在于你是否匹配它的特點。

如果你還在糾結怎么選、怎么買最劃算，下面這張圖可能對你有幫助。