扒完158家香港保險公司，99%的人不知道這15家才是真正靠譜的——避坑指南

你好，我是大賀。

最近后臺收到太多類似的問題："大賀，香港保險公司那么多，到底該選哪家？""聽說有些小公司收益更高，靠譜嗎？""國資背景的和國際大牌，哪個更穩？"

說實話，這些問題我太理解了。

銀行理財收益跌破2%，2025年上半年理財產品平均年化收益率只有2.12%，貴陽銀行等多家銀行的業績比較基準甚至首度跌破2.0%，降到1.8%-1.9%。

錢放在銀行躺著貶值，想找個更好的去處，結果一搜香港保險，眼花繚亂——158家公司，選哪個？

別慌。我通宵扒了一遍香港保險業監管局的官方數據，幫你把這158家保司篩了個底朝天。今天這篇文章，直接給你一份"抄作業"清單。

香港保司三大陣營

先說個讓很多人意外的事實：香港雖然有158家授權保險公司，但真正適合大陸客戶買儲蓄險、年金險的，其實沒幾家。

根據香港保險業監管局截至2025年6月30日的數據，這158家里面：

• 經營一般業務的85家——做車險、財產險的，跟你買儲蓄險沒關系


• 經營特定目的業務的3家——更是八竿子打不著


• 經營長期業務的51家+綜合業務的19家——這70家才是我們的篩選池

但即便是這70家，很多也不符合要求：有的是同一品牌的不同辦事處，本質上是一家；有的雖然在香港注冊，但主要業務根本不面向大陸客戶；還有的規模太小，連個像樣的分紅實現率報告都拿不出來……

一輪篩選下來，真正值得大陸客戶考慮的，也就30多家。

再從公司背景、評級、償付能力這些硬指標出發，優中選優，最后敲定了15家相對更靠譜的保司。

這15家，我按"三大陣營"給你分好了：

• 國際老牌：友邦、安盛、宏利、保誠、永明——百年老店，全球布局


• 國資背景：中銀人壽、太保香港、國壽海外、太平香港——央企國企撐腰


• 中堅力量：忠意、富衛、萬通、立橋人壽、周大福人壽、安達人壽——被低估的實力派

接下來，我一個個給你拆。

國際老牌 vs 國資背景：怎么選？

這是我被問得最多的問題。很多人覺得國際大牌更專業，也有人覺得國資背景更穩當。

其實這兩個陣營各有各的好，關鍵看你要什么。

國際老牌：百年沉淀，投資能力強

友邦AIA，1919年成立，今年106歲了。總部就在香港，香港業務做了94年，償付能力257%，標普AA-、穆迪Aa2、惠譽AA——三大評級機構全是最高檔。

投資策略偏穩，76%固收類、24%權益類，以政府債券為主。

銀行不會告訴你的事是：友邦的分紅實現率常年全港第一。什么意思？就是它承諾給你的預期收益，兌現率最高。買保險最怕的就是"說一套做一套"，友邦在這方面口碑確實硬。

保誠Prudential，1848年成立，177年歷史，總部在英國。償付能力280%，是五家里最高的。

不過它的投資策略比較激進——70%權益類（主要是股票），30%固收類，側重亞洲市場。這意味著波動可能更大，但長期收益天花板也更高。適合能接受一定波動、追求長期高收益的人。

安盛、宏利、永明這三家也都是百年老店，償付能力都在200%以上，評級都在AA-或A級以上。

安盛強在全球投資視野，宏利在保障與儲蓄結合的產品設計上有優勢，永明則在教育金、養老金這類長期儲蓄產品上做得比較有特色。

國資背景：央企撐腰，跨境服務便利

中銀人壽，中國銀行旗下，1998年成立，償付能力210%+，標普A、穆迪A1、惠譽A。

它最大的優勢是銀保渠道強，如果你本身就是中銀的客戶，后續繳費、理賠都會很方便。

太平香港，1929年成立，歷史其實比很多國際大牌還長。償付能力282%，標普A、惠譽A。它在跨境保險服務上做得不錯，適合經常往返兩地的高凈值客戶。

太保香港雖然香港業務才4年（2021年開始），但背靠太保集團，償付能力256%，在企業員工福利這塊有優勢。

國壽海外，1933年成立，香港業務41年，償付能力208%，三大評級都是A級。服務中資企業海外員工、跨境家族財富傳承是它的強項。

怎么選？看你的核心訴求

• 追求分紅穩定、品牌溢價 → 友邦、保誠


• 追求跨境服務便利、央企背書 → 中銀人壽、太平香港


• 追求投資風格穩健、產品靈活 → 宏利、安盛、永明

同樣的錢，換個地方放，收益差多少？后面產品橫評部分會詳細對比。

中堅力量：被低估的實力派

很多人只盯著"五大"看，其實忽略了一批實力不俗的中堅力量。

這些公司知名度沒那么高，但償付能力、評級都很能打，而且往往更愿意在產品收益上"卷"。

安達人壽ChubbLife，償付能力436%——全場最高。總部在瑞士蘇黎世，標普AA、穆迪Aa3，評級甚至比一些"五大"還高。它背后有全球最大的上市財險公司安達集團撐腰，在再保險支持下的產品創新上很有潛力。

周大福人壽，償付能力337%，穆迪A3、惠譽A-。沒錯，就是那個賣珠寶的周大福。1970年成立，香港業務40年了。它在珠寶行業相關客戶及家庭的財富管理服務上有特色——畢竟買得起周大福的客戶，理財需求也不小。

立橋人壽，償付能力314%+，標普AA——評級相當亮眼。總部在澳門，2010年成立，雖然年輕，但在個性化儲蓄產品上做得很有特點，后面會重點講它的"智選儲蓄保"。

富衛FWD，2013年成立，雖然只有12年歷史，但償付能力290%，穆迪A3、惠譽A。它是李澤楷旗下的，在數字化保險服務、創新產品設計上很對年輕客戶的胃口。

萬通YFLife，1851年成立，174年歷史，比友邦還老。償付能力240%+，惠譽A-。它深耕香港本地市場多年，產品很貼合香港居民的儲蓄與保障需求。

忠意Generali，意大利老牌保險集團，1975年成立，香港業務44年。償付能力210%，穆迪A3、惠譽A。在高凈值客戶定制化財富管理方案上有優勢。

這些"中堅力量"有個共同特點：因為知名度不如"五大"，所以更愿意在產品收益、服務細節上下功夫來搶客戶。

對于精打細算的投資者來說，反而可能是更優選擇。

儲蓄險橫評：短中長期誰最強

保司選好了，接下來選產品。儲蓄險是大陸客戶買得最多的險種，我按持有期限幫你分好了。

短期（5年左右）：立橋人壽「智選儲蓄保」

一次性交清保費，最快2年保證回本，5年保證單利4.48%。

算筆賬：相當于做一個5年期的定存，但利率遠超內地銀行。現在內地銀行5年期定存利率才多少？1.5%都不到。同樣的錢，換個地方放，收益差了近3倍。

適合5年左右沒有用錢需求、追求資產增值的朋友。

中期（10-20年）：宏利「宏摯傳承」

6年預期回本，9年復利4%，**14年復利5.85%**且本金翻倍，**21年復利6%**本金翻3倍。

前20年收益表現亮眼，各種提取密碼下賬戶余額也很突出。宏利這家公司資本實力雄厚，深耕香港100多年，實力和口碑都在線。

適合追求前/中期資產規劃的朋友。

長期（20年以上）：友邦「環宇盈活」

10年復利3.47%，20年復利5.67%，30年復利6.5%，收益表現穩居第一梯隊。

友邦分紅實現率全港第一，長期持有下來，收益和穩定性都很有保障。

別讓錢躺著貶值——30年6.5%復利，這個收益放在當下的理財環境里，真的很香。

追求穩定：永明「萬年青星河尊享2」

保證13年回本，長線保證收益率1%。回本速度、保證收益表現突出，各種現金流提取方式下賬戶預期余額表現都很亮眼。

適合有現金流需求并追求穩定的朋友。

年金險橫評：確定性 vs 靈活性

年金險適合規劃養老的朋友，核心訴求無非兩個：確定性和靈活性。

追求即買即領：太保「鑫相伴終身年金」

買完當年就能開始領錢，保證派息率2.5%；第5年起周年紅利提升至0.8%，綜合派息率3.3%；第8年保證現金價值+已領年金即覆蓋總保費，實現"回本"，后續都是純增值，長線收益率5.55%。

適合年紀偏大、當下就有養老需求，又想實現資產增值的朋友。

追求高確定性：安達「安心退休年金」

橫向對比很均衡，普適性最強。

以60歲投保、5年繳費、65歲領取為例：每年保證領總保費4.47%，領到100歲保證領取占總派息70%，非保證分紅不超30%。

高保證低分紅，確定性強。適合還比較年輕、打算規劃未來養老并追求養老確定、均衡的朋友。

追求靈活性：萬通「多元終身年金」

需等到55歲或保單存滿10年才能派息，但靈活性拉滿：

• 轉年金前保底利息2%實際4%


• 可以靈活增減保費、提取資金


• 提供12種年金權益選擇


• 支持部分轉年金

適合比較年輕、規劃未來養老，同時看重靈活性、有特定養老需求的朋友。

決策清單：按需對號入座

說了這么多，給你一張"抄作業"清單。

按保司選擇：

• 追求品牌+分紅穩定 → 友邦、保誠


• 追求跨境便利+央企背書 → 中銀人壽、太平香港、太保香港、國壽海外


• 追求性價比+產品創新 → 立橋人壽、安達人壽、富衛

按產品選擇：

• 短期鎖收益（5年）→ 立橋**「智選儲蓄保」**


• 中期資產規劃（10-20年）→ 宏利**「宏摯傳承」**


• 長期財富增值（20年+）→ 友邦**「環宇盈活」**


• 穩定現金流 → 永明**「萬年青星河尊享2」**


• 即買即領養老 → 太保**「鑫相伴終身年金」**


• 確定性養老 → 安達**「安心退休年金」**


• 靈活養老規劃 → 萬通**「多元終身年金」**

收益差多少，我幫你算——但更重要的是，找到適合自己的那一款。

大賀說點心里話

保司和產品都幫你篩好了，但怎么買、從哪個渠道買，差別可能比你想象的大得多。